مفهوم معاملات مارجین یا مارجین ترید در ارزهای دیجیتال و بیت کوین چیست؟

معاملات در دنیای ارزهای دیجیتال مستلزم دارا بودن دانش و اطلاعات کافی در این خصوص بوده و طبیعتا ریسک بالایی را علاوه بر سود دهی شامل می‌شود. در مبادلات ارزهای دیجیتال همه چیز امکان پذیر است، از دو برابر شدن سرمایه اشخاص در کوتاه‌ترین زمان گرفته تا از دست دادن کل سرمایه به طور یکجا. بنابراین وقتی وارد دنیای ارزهای دیجیتال می‌شوید بایستی به فکر سود و زیان ناشی از آن نیز باشید. در ادامه به روند این تغییرات و شرح مختصری از مارجین تریدینگ می‌پردازیم؛

لینک دریافت تخفیف یک ماهه صرافی بایننس در کارمزد معاملات

برای مثال در تصویر زیر شاهد افزایش و کاهش تغییرات حاصل از مبادلات ارزی در طی ۲۴ ساعت را هستید.

گفتنی است که اطلاعات فوق از سایت کوین مارکت کپ بر گرفته شده است.

 قابل ذکر است که افزایش نرخ یک  ارز ملاک اعتبار و یا ارزش آن برای سرمایه گذاری و انجام مبادلات ارزی نیست. با توجه به نوسانات بازار ارزهای دیجیتال، برخی از معاملات با نام مارجین تریدینگ و یا معاملات اهرمی در دنیای ارزهای دیجیتال مرسوم و شناخته شده است که در ادامه آن را تعریف و پلتفرم‌های معاملاتی مرتبط با آن را ارائه می‌دهیم؛

تعریف مارجین تریدینگ؟

مارجین تریدینگ فرایندی است که اشخاص می‌توانند از طریق آن با قرض گرفتن سرمایه اضافه تر به انجام معاملات با سرمایه بیشتر بپردازند و به نوعی موجودی فعلی ارزهای خود را در سرمایه گذاری بیشتر و بالاتر ببرند. در واقع مارجین تریدینگ مانند یک اهرم جهت بالا بردن اندوخته فعلی ارزهای دیجیتال کاربران عمل کرده و بدین ترتیب به آن معاملات اهرمی نیز می‌گویند. مارجین تریدینگ از جمله قدیمی ترین شیوه هایی است که همواره در معاملات بازار ارزهای دیجیتال به کار گرفته می‌شود.

در ابتدا این مفهوم در روند معاملات مالی ایالات متحده آمریکا انجام شد و امروزه در بورس‌های متعدد در سطح جهان کاربرد دارد و علاوه بر آن قوانین و استانداردهای بسیاری را در دنیای بورس به وجود آورده است اما قوانین آن در معاملات ارزهای دیجیتال به نسبت ساده تر بوده و به طور کلی قوانین مارجین تریدینگ در تمامی معاملات اعم از سهام، بورس و بازار ارزهای دیجیتال یکسان می‌باشد.

اگر به تازگی با ارز های دیجیتال آشنا شده اید و یا هنوز آنقدر حرفه ای نشده اید، پیشنهاد می کنیم بدون دریافت آموزش کافی و مطمئن از انجام معاملات اهرم دار دوری کنید. انجام این گونه معاملات به دلیل ریزه کاری ها و ریسک بیشتر نیازمند دریافت آموزش کامل قبل از ورود به آن است. برای دریافت آموزش قدم به قدم و کامل سرمایه گذاری در ارزهای دیجیتال پیشنهاد می کنیم از سرمایه گذاری ارز دیجیتال دیدن نمایید.

نمونه‌هایی از مارجین تریدینگ

اگر در صدد خرید ۲۰۰۰ دلار معادل بیت کوین هستید و فقط هزار دلار دارید، می‌توانید با استفاده از مارجین تریدینگ هزار دلار دیگر به سرمایه خود اضافه کنید. بدین ترتیب از اهرم ۲:۱ استفاده کرده‌اید. اگر چنانچه نرخ بیت کوینی که خریداری شده به میزان پنجاه درصد افزایش پیدا کند، دو هزار دلار قید شده به سه هزار دلار می‌رسد. بدین ترتیب کاربر قادر خواهد بود معامله را بسته و بیت کوین را بفروشد و در پی آن نه تنها هزار دلار قرض گرفته شده را بپردازد، بلکه هزار دلار نیز سود خواهد کرد.

از سوی دیگر اگر قیمت بیت کوین پنجاه درصد کاهش پیدا کند، دو هزار دلاری که کاربر سرمایه گذاری کرده به هزار دلار می‌رسد و با توجه به برگرداندن و پرداخت هزار دلاری که کاربر قرض گرفته است، هزار دلار باقی مانده را ضرر کرده و کل سرمایه خود را از دست خواهد داد. با توجه به توضیحات فوق فرایند مارجین تریدینگ به گونه ای است که هم موجب سود دهی می‌شود و هم موجب ضرر و زیان. بر این اساس تنها افراد و کاربرانی که در این زمینه تخصص کافی دارند دست به معاملات اهرمی می‌زنند.

چگونگی قرض دادن پول به کاربران و معامله‌گرها

اینکه چگونه و طی چه فرایندی به کاربران پول قرض داده می‌شود که بتوانند به راحتی سرمایه گذاری کنند، چندان پیچیده نیست. کارگزاران و پلتفرم‌های معاملاتی فرایند قرض دادن پول را به کاربران اعمال می‌کنند و از این طریق با قرض داده پول به کاربران، کارمزد و بهره آن را دریافت می‌نمایند. فرایند این عمل در تهران به صورت بورس انجام شده که کارگزاران مبلغی را به عنوان قرض در قالب بسته‌های اعتباری به کاربران و یا سرمایه گذاران ارائه می‌دهند.

در دنیای ارزهای دیجیتال و فارکس، هنگامی که ارز خریداری شده از سوی سرمایه گذار با افت قیمت روبرو است،  و شدت کاهش قیمت به گونه‌ای است که سرمایه کاربر به خطر می‌افتد، شرایط معاملاتی به طور اتوماتیک از سوی کارگزار و یا پلتفرم معاملاتی متوقف می‌شود. بنابراین تا حدی پلتفرم معاملاتی و کارگزاران از نابودی سرمایه کاربر جلوگیری می‌کنند. از سوی دیگر در صورت سود دهی، کارمزد به موقع به کارگزار و پلتفرم معاملاتی پرداخت شده و به مراتب کارگزاران نیز از این طریق بهره خود را دریافت می‌نمایند.

انواع پلتفرم‌های معاملاتی در مارجین تریدینگ عبارتند از؛

•  BitMex
• Huobi
• Whaleclub
• Kraken
• Binance

گفتنی است که سایت‌ها و ادرس‌های فوق کاربران ایرانی را تحریم کرده‌اند و امکان فعالیت در این پلتفرم‌ها با نام کاربری ایرانی امکان پذیر نیست. بنابراین جهت استفاده از این پلتفرم‌ها بایستی با تغییر آی پی وارد پلتفرم‌ها شوید و یا سایر روش‌هایی را که به موجب آن می توان قادر به استفاده از مارجین تریدینگ بود، به کار ببرید.

جمع بندی

در یک تعریف ساده می‌توان مارجین تریدینگ را اینگونه توصیف کرد که با استفاده از آن می‌توان مقدار پول معین را جهت سرمایه گذاری‌های بیشتر از سوی کارگزاران و یا پلتفرم های معاملاتی قرض نمود و از طریق آن به معاملات بیشتری ورود پیدا کرد که البته در پی آن سود و زیان‌هایی را نیز به دنبال خواهد داشت. ذکر این نکته ضروری است که استفاده از اهرم معاملاتی و یا همان مارجین تریدینگ مخصوص حرفه‌ای‌ها است و توصیه می‌شود که افراد تازه کار که در این خصوص اطلاعات و تجارب کافی را ندارند، وارد بازار معاملاتی مارجین تریدینگ نشوند. چرا که با توجه به نوسانات بسیار زیاد قیمت ارزهای دیجیتال احتمال از بین رفتن کل سرمایه وجود دارد.