فهرست مقاله
بازار ارزهای دیجیتال را می‌توان یکی از جذاب‌ترین و البته بهترین بازارهای مالی در جهان دانست که گردش بسیار زیادی دارد. این عامل هم آن را به یک فرصت سود ساز برای بسیاری از عاشقان معامله‌گری بدل کرده است. همین جذابیت هم باعث شده تا در طی چند سال گذشته، ارزهای دیجیتال طرفداران بسیار زیادی در داخل کشور ما به دست آورد. به نحوی که بخش زیادی از هم‌وطنان، به امید کسب سود عالی، دارایی‌های خود را در داخل این پلتفرم قرار داده‌اند.
با این وجود بخش زیادی از آنها با انواع تحلیل ارز دیجیتال آشنایی ندارند. همین عدم آشنایی هم باعث می‌شود تا قادر به تشخیص صحیح مسیر نبوده و نتوانند راهکار مناسب برای فعالیت در این بازار را پیدا کنند. متأسفانه این موضوع هم باعث می‌شود تا افراد با اولین راهنمایی‌هایی که دریافت میکنند، وارد مسیرهای دیگری شوند که در اکثر اوقات اشتباه است. جلوگیری از این اشتباه همان هدفی است که ما قصد داریم تا در این مقاله ارز دیجیتال به آن برسیم.
به همین جهت است که ما در ادامه انواع تحلیل معتبر و کارآمد در این بازار را خدمت شما عزیزان ذکر کرده و جنبه‌های مختلف آن را هم برایتان بیان کرده‌ایم. بدون شک این موضوع به شما کمک می‌کند تا تصمیم گیری‌های بهتری داشته و با دید بازتری وارد این بازار شوید. پس اگر شما هم می‌خواهید تحلیل ارز دیجیتال را یاد بگیرید، حتماً ما را تا انتهای این مقاله همراهی فرمایید.
تبلیغات | Ad
اهمیت شناخت روش‌های تحلیل ارز دیجیتال
قبل از اینکه بخواهیم به بررسی انواع تحلیل ارز دیجیتال بپردازیم، بهتر است با اهمیت شناخت این موضوع و درک صحیح‌تر آن آشنا شوید. در واقع بازارهای مالی مختلفی در جهان وجود دارد که هر کدام از آنها ماهیت خاص خود را دارند. بازار سهام، بازار فارکس، بازار املاک و… همگی جزو بازارهای مالی موجود در جهان هستند که سازوکار و البته شرایط مختص به خود را دارند. همین مورد هم باعث شده تا روش‌های تحلیل در آنها متفاوت باشد.
اگرچه در حالت کلی تنها چند مدل تحلیل در جهان وجود دارد، اما در هر بازار کارایی یک یا چند مدل، نسبت به سایرین بیشتر است. برای مثال در بازار فارکس، تحلیل تکنیکال می‌تواند بهترین انتخاب ممکن باشد. حال اینکه در بازار سهام تحلیل بنیادی یا فاندامنتال، می‌تواند دقت به‌مراتب بیشتری داشته باشد. متأسفانه بیشتر افراد به این موضوع توجه نمی‌کنند. به همین جهت است که در شروع کار خود تنها یک روند تحلیل را انتخاب کرده و آن را برای سایر بازارهای مالی به کار می‌گیرند.
این در حالی است که روش موردنظر آنها نمی‌تواند بازدهی لازم را داشته باشد. همین عامل هم موجب هدر رفت سرمایه آنها می‌شود. چنین شرایطی در بازار ارزهای دیجیتال هم حاکم است. به عبارتی این بازار به دلیل ماهیت خاص خود، برای گروهی از شیوه‌های تحلیل کارآمدتر به نظر می‌رسد. لذا اگر شما بتوانید با انواع تحلیل ارز دیجیتال و اطلاعات مهم برای آنها آشنا شوید. یقیناً می‌توانید با شرایط بسیار بهینه‌تری در این حوزه قدم بگذارید.
به همین جهت توصیه می‌کنیم تا قبل از یادگیری هر یک از شیوه‌های تحلیل ارز دیجیتال، ابتدا با انواع مدل‌های آن و اطلاعات لازم و عوامل مؤثر بر آنها آشنا شوید. این مورد به شما کمک می‌کند تا بتوانید روش تحلیل مناسب با شخصیت و ذائقه خود را بهتر پیدا کنید.
انواع تحلیل ارز دیجیتال و بررسی هر کدام
ویدیو انواع تحلیل در بازار ارزهای دیجیتال و مزایا و معایب هر کدام
بازار ارزهای دیجیتال یکی از محبوب‌ترین و البته بهترین بازارهای مالی در سطح جهان است که شرایط ورود بسیار ساده‌ای دارد. افزون بر این موارد، روزبه‌روز بر دامنه آن اضافه می‌شود. همین عامل باعث شده تا روش‌های تحلیل مختلفی برای آن ایجاد شود که هر کدام از آنها شرایط و ویژگی‌های خاص خود را دارند. ما در ادامه هر کدام از آنها را به شیوه‌ای مناسب خدمت شما عزیزان شرح داده‌ایم.
تحلیل فاندامنتال ارز دیجیتال
ویدیو عامل مهم برای صعود و نزول قیمت ارزهای دیجیتال
تحلیل فاندامنتال یا بنیادی را می‌توان به‌عنوان یکی از محبوب‌ترین و البته بهترین شیوه‌های تحلیل در بازارهای مالی دانست. در این شیوه تحلیل، چندان به نمودار قیمت توجه نمی‌شود؛ بلکه آن چیزی که اهمیت بیشتری برای معامله‌گر دارد، شرایط بنیادی آن سهم یا ارز دیجیتال می‌باشد. منظور از شرایط بنیادی، اطلاعاتی است که می‌تواند بر روی قیمت آن اثر بگذارد. برای مثال شرکت سازنده آن ارز دیجیتال، برنامه‌های ارائه شده آن، اعضای تیم توسعه دهنده، اقتصاد توکنی و… همگی جزو مواردی هستند که می‌تواند تأثیر مستقیمی بر روی تحلیل بنیادی ارز دیجیتال داشته باشد.
عموماً تحلیل بنیادی پیش‌بینی‌هایی در رابطه با شرایط آتی یک ارز دیجیتال داشته و این موضوع فارغ از نوسان‌های فعلی است. برای مثال شخص تحلیلگر ممکن است بر اساس تحلیل بنیادی و بررسی اقتصاد توکنی یک شبکه، متوجه شود که با تورم فزاینده مواجه است. این موضوع در کنار نبود برنامه توکن سوزی واضح در نقشه راه آن پروژه، می‌تواند نوید دهنده ادامه‌دار بودن آن باشد.
چنانچه خود پروژه هم از لحاظ ارزش افزوده نتواند تقاضای مناسبی برای خود ایجاد کند، به‌احتمال زیاد این تورم منجر به کاهش قیمت آن خواهد شد. به همین جهت است که معامله‌گر، روندی نزولی را برای آن ارز دیجیتال در میان مدت یا بلندمدت پیش‌بینی خواهد کرد. این پیش‌بینی فارغ از شرایط فعلی آن ارز دیجیتال می‌باشد.
برای مثال ممکن است آن ارز در زمان موردنظر، در یک سیکل صعودی باشد. اما در هر حال تحلیل بنیادی نزول را برای آن نشان خواهد داد. به همین جهت می‌توان گفت که تحلیل بنیادی می‌تواند شرایط کلی یک ارز دیجیتال را بررسی کرده و پیش‌بینی‌های دقیقی را برای سرنوشت آن مشخص سازد. بر این مبنا نباید انتظار نوسان‌گیری را با استفاده از تحلیل بنیادی داشته باشید.
عوامل مؤثر بر روی تحلیل فاندامنتال ارز دیجیتال
تحلیل فاندامنتال را می‌توان یکی از شیوه‌های پیچیده برای تحلیل دانست که عوامل گوناگونی بر روی آن اثر می‌گذارد. در حقیقت هرگونه اطلاعات در مورد ماهیت کلی پروژه و شرایط آن می‌تواند تأثیر مستقیمی بر روی تحلیل فاندامنتال بگذارد. اما گروهی از عوامل هستند که بیشترین تأثیر را بر روی تحلیل فاندامنتال ارز دیجیتال داشته و می‌بایست در روند تحلیل خود حتماً به آنها توجه داشته باشید.
ماهیت پروژه و رسالت آن: ماهیت یک پروژه به‌عنوان اصلی‌ترین و مهم‌ترین عاملی قلمداد می‌شود که می‌تواند تأثیر مستقیمی بر روی تحلیل بنیادی شما داشته باشد. در واقع بسیاری از پروژه‌ها اهداف بشردوستانه و البته سودآوری را برای خود تعیین کرده‌اند. به همین جهت است که اگر برنامه‌ریزی‌های صحیحی برای آن داشته باشند، به‌احتمال زیاد شانس موفقیت بالایی را خواهند داشت.
اقتصاد توکنی: اقتصاد توکنی را می‌توان یکی از مهم‌ترین و البته شاخص‌ترین مؤلفه‌هایی دانست که می‌تواند سرنوشت یک ارز دیجیتال را برای ما نشان دهد. در واقع اقتصاد توکنی، میزان گردش توکن‌های یک شبکه، مقدار عرضه شده، میزان خرید و فروش و موارد دیگر را نشان می‌دهد. با استفاده از آن می‌توان محبوبیت یک پروژه، حجم آن و البته جایگاهش نسبت به رقبا را درک کرد. هر اندازه که اقتصاد توکنی پویاتر باشد، می‌توان انتظار موفقیت‌های بیشتری را برای یک پروژه ارز دیجیتال تصور کرد.
وایت پیپر یا نقشه راه: تقریباً تمام پروژه‌های ارز دیجیتالی که بعد از بیت‌کوین ارائه شده‌اند، اهداف و برنامه‌های خود را در یک وایت پیپر یا نقشه راه ارائه می‌دهند. این موضوع یک سنت است که نخستین‌بار ساتوشی ناکاموتو، خالق بیت‌کوین، آن را پایه‌گذاری کرد.
این وایت پیپر نقش بسیار چشمگیری در شناخت اهداف و برنامه‌های تیم توسعه دهنده دارد. لذا با بررسی آن می‌توانید چشم اندازهای تیم توسعه دهنده را شناسایی کرده و احتمال دستیابی آنها را بررسی کنید. هر اندازه که یک پروژه به این اهداف نزدیک‌تر باشد، احتمال رشد ارز دیجیتال آن هم بیشتر می‌شود.
تکنولوژی‌های به کار رفته: این روزها از فناوری‌های ویژه و پیشرفته‌ای برای تولید ارزهای دیجیتال بلاک‌چین آنها استفاده می‌شود. شکی نیست که هر اندازه این تکنولوژی پیشرفته‌تر باشد، شانس موفقیت آن پروژه هم بیشتر می‌شود. برای مثال اتریوم که از الگوریتم اثبات کار استفاده می‌کرد، سعی دارد تا برای بهبود خود، از فناوری جدیدی به نام الگوریتم اثبات سهام بهره بگیرد که در نسخه جدید آن استفاده می‌شود.
همین تغییر تکنولوژی توانست رشد قیمتی آن را تضمین کند. این در حالی است که یک فورک از بیت‌کوین ایجاد شد که مربوط به طرفداران الگوریتم اثبات کار و قدیمی آن بود. از آنجایی که این ارز دیجیتال از فناوری قدیمی استفاده می‌کرد، به شکست محکوم شد. این در حالی است که تمام فناوری‌های قبلی اتریوم را هم در خود داشت. این مثال می‌تواند به‌سادگی اهمیت تکنولوژی در تحلیل بنیادی را نشان دهد.
تیم یا شرکت سازنده: افرادی که یک پروژه را ایجاد میکنند، تأثیر مستقیمی بر روی قیمت آن دارند. شکی نیست که هر اندازه میزان توانایی و مهارت آنها بیشتر باشد، شانس موفقیت آن پروژه هم بیشتر می‌شود. به همین جهت است که این مورد یکی از عوامل مهم و تأثیرگذار در تحلیل بنیادی قلمداد می‌شود.
البته باید عنوان کنیم که عوامل مؤثر بر روی تحلیل فاندامنتال، تنها به همین موارد ختم نمی‌شود. در واقع فاکتورهای بسیار زیادی وجود دارد که همگی آنها تأثیر مشخصی بر روی روند قیمتی دارند. لذا باید بر مبنای دوره آموزشی عمل کرده و یک چک لیست کامل برای بررسی این عوامل داشته باشید.
اطلاعات موردنیاز برای تحلیل فاندامنتال
تحلیل بنیادی یا فاندامنتال گستردگی بسیار زیادی دارد. به همین جهت است که برای آن باید اطلاعات و موارد بسیاری را جمع‌آوری کنید. ما در ادامه برخی از این اطلاعات را خدمت شما ذکر کرده‌ایم که برای شروع تحلیل بنیادی ارز دیجیتال به آنها نیاز دارید. در نظر داشته باشید که گستره اطلاعات بسیار بیشتر بوده و باید در دوره‌های آموزش تحلیل فاندامنتال، آنها را فرا بگیرید.
- حامیان پروژه
- تیم سازنده
- تکنولوژی‌های به کار رفته
- میزان ارز دیجیتال در گردش
- نسبت ارز دیجیتال در گردش به کل ظرفیت
- ساختار متمرکز یا غیر متمرکز پروژه
- امکان ضرب سکه جدید یا عدم امکان آن
- اهداف و برنامه‌های پروژه
- میزان کاربران
- اقتصاد توکنی
- کاربردهای ارز دیجیتال در داخل شبکه آن
- و…
تحلیل تکنیکال ارز دیجیتال
تحلیل تکنیکال را می‌توان یکی دیگر از روش‌های رایج برای پیش‌بینی قیمت ارزهای دیجیتال دانست. این روش را می‌توان یکی از قدیمی‌ترین و البته محبوب‌ترین راهکارها برای معامله در بازارهای مالی دانست. در این روش برخلاف تحلیل بنیادی، توجه چندانی به شرایط کلی ارز دیجیتال نمی‌شود. اما آن چیزی که اهمیت بیشتری دارد، نمودار قیمت و گذشته آن است. به عبارتی معامله‌گران تحلیل تکنیکال، بر این باورند که قیمت هر آن چیزی که برای پیش‌بینی نیاز باشد را در خود دارد.
لذا اگر بتوانید به شیوه‌ای مناسب آن را بررسی کنید، به‌احتمال زیاد می‌توانید آینده آن را هم پیش‌بینی نمایید. چنین فلسفه‌ای باعث شده تا روند تحلیل تکنیکال، سرعت بسیار بیشتری به خود بگیرد. به عبارتی برای این شیوه از تحلیل، نیازی به بررسی‌های زمان‌بر در مورد ساختار پروژه و ماهیت آن ندارید. این موضوع باعث شده تا تحلیل تکنیکال برای معاملات کوتاه مدت، انتخاب بسیار ایده‌آلی باشد. تا جایی که می‌توان به کمک آن معاملات اسکالپ یا ترید روزانه را هم انجام داد.
اما باید شرایط قیمت و گذشته آن را بررسی کنید. برای این موضوع هم استراتژی‌ها و تکنیک‌های مختلفی وجود دارد. الگوهای هارمونیک، الگوهای کندلی، عرضه و تقاضا، پرایس اکشن و… همگی شیوه‌های مختلفی از تحلیل تکنیکال هستند که می‌توانید به کمک آنها قیمت را پیش‌بینی کنید. در نظر داشته باشید که هر یک از روش‌های فوق، گستردگی خاص خود را داشته و باید اصول آنها را فرا بگیرید.
عوامل مؤثر بر تحلیل تکنیکال ارز دیجیتال
همان گونه که عنوان کردیم، تحلیل تکنیکال تأثیرپذیری کمتری از شرایط کلی آن ارز دیجیتال دارد. به همین جهت است که کمتر توسط عوامل ساختاری پروژه تحت‌تأثیر قرار می‌گیرد. اما این موضوع به معنی عدم تأثیرپذیری آن نیست؛ چرا که همواره عوامل و فاکتورهای مختلفی هستند که می‌توانند بر روی تحلیل تکنیکال هم اثر بگذارند. ما در ادامه برخی از آنها را خدمت شما ذکر کرده‌ایم.
اخبار: اگرچه اخبار تا حدی ممکن است در بخش تحلیل بنیادی قرار گیرد، اما برای ارزهای دیجیتال بیشتر در رده تحلیل تکنیکال هم بررسی می‌شود. رفتارهای هیجانی، خبر لیست شدن در صرافی‌های مختلف، خبر رونمایی از امکانات جدید و… همگی جزو مواردی است که می‌تواند به‌صورت مؤثر بر روی قیمت یک ارز دیجیتال تأثیر بگذارد.
گذشته قیمت: گذشته قیمت یکی دیگر از موضوعات قابل توجهی است که به شیوه مؤثر به تحلیل تکنیکال ربط دارد. در بیشتر روش‌های تحلیل تکنیکال، از گذشته قیمت برای پیش‌بینی آینده استفاده می‌شود. برای مثال الگوهای تشکیل شده یا نواحی حمایت و مقاومت همگی جزو عواملی هستند که در استراتژی‌های مربوط به تحلیل تکنیکال ارز دیجیتال، بررسی می‌شوند. لذا اگر یک ارز دیجیتال به‌تازگی ارائه شده و گذشته قیمتی چندان زیادی نداشته باشد، به‌احتمال زیاد برای تحلیل تکنیکال هم چندان ایده‌آل نخواهد بود.
عمق بازار: عمق بازار یکی از عوامل مؤثری است که می‌تواند نقش پررنگی در تحلیل تکنیکال یک ارز دیجیتال داشته باشد. در حقیقت هر اندازه که عمق یک بازار بیشتر باشد، الگوها به شیوه‌ای دقیق‌تر در آن تشکیل شده و همین اعتبار آن را افزایش می‌دهد. به همین جهت است که اگر یک ارز دیجیتال عمق اندکی داشته باشد، بهتر است به فکر تحلیل تکنیکال برای آن نباشید.
سبک معاملاتی: سبک معاملاتی شما یکی از مؤلفه‌های بسیار مهم در تحلیل تکنیکال ارز دیجیتال است. همان گونه که اشاره کردیم، روش‌های مختلفی برای تحلیل در این زمینه وجود دارد. برخی از آنها به‌وسیله اندیکاتورها و گروهی دیگر بدون کمک آنها انجام می‌شوند. از آنجایی که ارزهای دیجیتال به شیوه‌ای تعجب‌برانگیز از هیجانات و اخبار دور و بر اثر می‌پذیرند، گاهاً تحلیل آنها به کمک برخی از ابزارها و سبک‌های معاملاتی، دقت کافی ندارد.
برای مثال به‌کارگیری برخی از اندیکاتورها که میانگین دوره‌های یک‌ساله یا چند ماهه را مبنا قرار می‌دهند، نمی‌تواند دقت کافی به همراه داشته باشد. چراکه هر گونه نوسان خبری در این فاصله، باعث کاهش اعتبار آن می‌شود. به همین جهت توصیه می‌شود تا قبل از هرگونه اقدامی، ابتدا سبک معاملاتی خود را در حساب دمو تست کرده و نسبت به اثرگذاری آن بر روی این بازار اطمینان حاصل کنید.
شت‌کوین نبودن: متأسفانه برخی از ارزهای دیجیتالی که در بازار ارائه شده‌اند، به‌شدت تحت‌تأثیر اخبار هستند. این دسته از ارزها، هیچ‌گونه ارزش افزوده‌ای را به بازار ارائه نمی‌دهند؛ بلکه تنها در اثر اخبار و هیجانات پامپ و دامپ می‌شوند. این ارزها در حالت عامیانه شت‌کوین نام دارند. متأسفانه نمی‌توان روند این گونه از ارزها را با سبک‌های تحلیل تکنیکال پیش‌بینی کرد. به همین جهت است که تضمینی بر روی تحلیل پذیری آنها وجود ندارد.
این موارد گوشه‌ای از عوامل مؤثر بر روی تحلیل تکنیکال است. با این حال باید بدانید که این شیوه تحلیل ارز دیجیتال، گستردگی بسیار زیادی دارد. به نحوی که صدها زیر مجموعه و استراتژی مختلف از آن منشعب شده است. به همین جهت اگر نتوانید به شیوه‌ای مناسب آن را فرا بگیرید، به‌احتمال زیاد در بازار ارزهای دیجیتال هم برای شما کارآمد نخواهد بود. افزون بر این موارد، بهتر است از تحلیل تکنیکال برای سرمایه‌گذاری‌های بلندمدت در بازار ارزهای دیجیتال استفاده نکنید؛ چرا که نوسانی بوده و احتمال خطا در بلندمدت را افزایش می‌دهد.
اطلاعات موردنیاز برای تحلیل تکنیکال
برای اینکه بتوانید تحلیل تکنیکال را به شیوه‌ای مناسب انجام دهید، باید مجموعه‌ای از اطلاعات را در اختیار داشته باشید. اگرچه این اطلاعات نسبت به تحلیل بنیادی بسیار کمتر است، اما در هر حال شما برای شروع فرایند به آنها نیاز دارید. از جمله اطلاعات موردنیاز برای تحلیل تکنیکال، می‌توان به موارد زیر اشاره کرد:
- گذشته‌ای قیمتی آن ارز دیجیتال
- ماهیت ارز
- عمق بازار
- میزان نقدینگی
- نمودار قیمت
- نواحی حمایت و مقاومتی
- دلایل پامپ و دامپ
- میزان تأثیرپذیری از هیجانات
- و…
تحلیل سِنتیمنتال یا احساسات ارز دیجیتال
تحلیل سنتیمنتال یا احساسات را می‌توان یکی از شیوه‌های تحلیل برای ارزهای دیجیتال دانست که متأسفانه بسیاری از افراد شناختی از آن ندارند. چه بسا این مقاله اولین جایی است که این نام به گوش آنها می‌خورد. تحلیل سنتیمنتال یا احساسات را می‌توان شیوه‌ای از روش پیش‌بینی بازار دانست که بر مبنای احساسات گروه مشخصی از افراد عمل می‌کند. اگرچه این شیوه از تحلیل در دنیای اقتصاد رواج دارد، اما در بازارهای مالی رایج مانند فارکس و سهام، چندان به آن توجه نمی‌شود.
اما در مقابل نقش بسیار پررنگی در بازار ارزهای دیجیتال دارد. دلیل این موضوع هم ماهیت کلی این بازار است. باید این موضوع را قبول کرد که اگرچه بازار ارزهای دیجیتال عمق بسیار زیادی دارد، اما هنوز هم توسط بسیاری از نهادهای قانون‌گذار پذیرفته شده نیست. همین عامل هم باعث شده تا این بازار به‌شدت تحت‌تأثیر هیجانات باشد. این عامل نه‌تنها بر روی شرایط کلی بازار سایه افکنده؛ بلکه بسیاری از ارزهای دیجیتال هم به‌صورت مجزا از آن تأثیر می‌پذیرند.
برای مثال شرایط کلی بیت‌کوین را تصور کنید. هر بار که خبری در رابطه با پذیرش این ارز دیجیتال توسط افراد معروف، دولت‌ها، شرکت‌ها، ارگان‌های مختلف و… منتشر شده، میزان خوش‌بینی هم نسبت به آن ارز دیجیتال بیشتر شده و در نتیجه میزان تقاضا هم افزایش پیدا می‌کند. این عامل باعث می‌شود تا متقاضیان بیشتری به سمت آن هجوم برده و روند معامله مثبت شود. حتی شرایط سایر ارزهای دیجیتال هم ارتباط مستقیمی با بیت‌کوین دارد.
به نحوی که اگر بیت‌کوین روبه‌رشد باشد، احساسات مثبت بر بازار سایه افکنده و سایر ارزهای دیجیتال هم وارد فاز رشد می‌شوند. البته این احساسات تنها به بیت‌کوین ختم نمی‌شود. برای مثال ارز دوج‌کوین یا شیبا هم جزو این موارد است. به نحوی که سازندگان با برنامه‌های بازاریابی مختلف، یک احساس مثبت در مورد آن را بر روی جامعه حاکم میکنند. به نحوی که اغلب افراد تصور میکنند که آینده درخشانی پیش روی آن قرار می‌گیرد.
این در حالی است که چنین ارزهایی در عمل هیچ ارزش افزوده‌ای به جامعه ارائه نمی‌دهند. همین عامل باعث می‌شود تا تحت‌تأثیر احساسات رشد کرده و بعد از پایان یافتن این احساسات هم نزول شارپی آنها آغاز شود. تسلط به تحلیل سنتیمنتال، به شما کمک می‌کند تا بفهمید چه زمان یک ارز دیجیتال وارد فاز صعودی شده و چه زمان به مرز سقوط نزدیک می‌شود.
این شیوه از تحلیل به شما کمک می‌کند تا پامپ و دامپ‌های مختلف را شناسایی کنید. همین عامل هم آن را به یک سبک ویژه در جهان ارزهای دیجیتال بدل می‌کند. لذا باید آموزش‌های لازم برای استفاده از آن را کسب کنید.
عوامل مؤثر بر تحلیل سِنتیمنتال
تحلیل احساسات هم مانند سایر شیوه‌های تحلیل، از عوامل مختلفی تأثیر می‌پذیرد. البته باید این مورد را عنوان کنیم که عوامل مؤثر بر روی این تحلیل، گاهاً زود گذر بوده و نیازمند بررسی‌های مداوم است. برای مثال یک خبر، یک حمایت، یک توییت یا هر موضوع مشابهی، می‌تواند تأثیر مستقیمی بر روی تحلیل احساسات داشته باشد.
با این حال گروهی از عوامل و شاخص‌ها هستند که برای بررسی تحلیل احساسات، بیش از سایرین مورد بررسی قرار می‌گیرند. ما در ادامه تعدادی از این موارد را خدمت شما ذکر می‌کنیم. با این حال باید بدانید که تحلیل احساسات پیچیدگی‌های نسبتاً زیادی داشته و باید مهارت‌های لازم در این زمینه را کسب کنید.
حمایت یا انتقاد: یکی از مهم‌ترین فاکتورهایی که می‌تواند بر روی تحلیل احساسات نقش داشته باشد، حمایت یا انتقاد افراد مشهور، دولت‌ها، سازمان‌ها، ارگان‌ها یا موارد مشابه است. برای مثال هر خبری از سوی بانک‌های معتبر جهانی یا ارگان‌های دولتی برای پذیرش یک ارز دیجیتال، می‌تواند بر روی احساسات جمعی معامله‌گران نقش داشته باشد. برای درک بهتر، شرایط ارز دیجیتال ریپل در طول دادگاهی که دو سال گذشته را در نظر بگیرید.
در هر جلسه از دادگاه که شرایط به نفع این ارز دیجیتال بود، احساسات جمعی در مورد آن بهبود پیدا کرده و در نتیجه وارد فاز صعودی می‌شد. در مقابل هر بار که از آن انتقادی صورت می‌گرفت، میزان سفارشات فروش بیشتر می‌شد. این مورد در رابطه با دیدگاه افراد مشهور در زمینه یک ارز دیجیتال هم نقش دارند. برای اینکه بتوانید این عامل را زیر نظر بگیرید، باید به‌خوبی تمام جوانب یک ارز دیجیتال را شناخته و پیگیر اخبار آن باشید.
دیدگاه سایرین: دیدگاه سایر معامله‌گران هم از جمله مهم‌ترین فاکتورهایی است که ارتباط مستقیمی با شانس موفقیت یک ارز دیجیتال دارد. در حقیقت هر اندازه که معامله‌گران بیشتری نسبت به سرنوشت یک پروژه امیدوار باشند، احتمال موفقیت آن هم بیشتر می‌شود. برای درک این موضوع بهتر است گروه‌های مختلف معامله‌گران و دیدگاه آنان در شبکه‌های اجتماعی را زیر نظر داشته باشید. همچنین بررسی هشتگ‌های مرتبط با آن پروژه در شبکه‌های اجتماعی و پلتفرم‌های معاملاتی هم می‌تواند دیدگاه شما را شفاف‌تر سازد.
شاخص ترس و طمع: شاخص ترس و طمع یکی از مهم‌ترین شاخص‌هایی است که می‌تواند در روند تحلیل احساسات به ما کمک کند. در واقع این شاخص از رقمی بین صفر تا 100 اندازه‌گیری می‌شود. هر اندازه که این رقم به صفر نزدیک‌تر باشد، یعنی افراد بیشتری در رابطه با معامله آن ارز دیجیتال ترس دارند. در مقابل اگر به 100 نزدیک باشد، یعنی معامله‌گران به شیوه حریصانه عمل میکنند.
شاخص خرس و گاو: شاخص خرس و گاو به‌عنوان یکی از معروف‌ترین شاخص‌ها در تحلیل احساسات شناخته می‌شود. این شاخص حدود 93 فاکتوری مرتبط با بیت‌کوین را بررسی کرده و بر مبنای هوش مصنوعی، آنها را ارزیابی می‌کند. این فاکتورها از انجمن‌های بیت‌کوین، شبکه‌های اجتماعی، حرکت‌های بازار و… جمع‌آوری می‌شود. این شاخص عددی بین صفر و یک را نشان می‌دهد که هر اندازه نمودار به صفر نزدیک‌تر باشد، یعنی احساسات منفی بیشتر بوده و تمایلات افراد به خرید کاهش پیدا می‌کند.
بررسی رفتار نهنگ‌ها: شاید نام نهنگ‌های ارز دیجیتال را قبلاً شنیده باشید. در واقع نهنگ‌های ارز دیجیتال، به معامله‌گران و هولدرهای بزرگ در این بازار گفته می‌شود که موجودی‌های بسیار زیادی در کیف پول خود دارند. با کمک کلیدهای عمومی می‌توان کیف پول و دارایی‌های آنها را تا حد زیادی رصد کرد.
به همین جهت اگر این نهنگ‌ها به مقدار زیادی نسبت به خرید یک ارز دیجیتال اقدام کرده یا آن را به فروش برسانند، یقیناً بازار تحت‌تأثیر قرار می‌گیرد؛ چرا که بسیاری از معامله‌گران خرد، رفتار نهنگ‌ها را بررسی کرده و منتظر تحرکات آنها هستند. این افراد می‌خواهند با پیروی از آنها، رفتارشان را رصد کرده و بر مبنای عرضه و تقاضای حاصل از سفارشات آنها اقدام کنند.
همین عامل هم باعث شده تا بازار تحت‌تأثیر رفتار آنها باشد. بدین منظور هم وب سایت‌های مختلفی ایجاد شده که می‌تواند رفتار نهنگ‌ها را رصد کرده و می‌توان به کمک آنها، پیش بینی‌های دقیقی در این زمینه انجام داد.
اطلاعات لازم برای تحلیل سِنتیمنتال
تحلیلی سنتیمنتال هم مانند تحلیل بنیادی، نیازمند بررسی‌های مختلفی است. به همین جهت شما باید اطلاعات گوناگون و متنوعی را از منابع مختلف دریافت کرده و پس از تحلیل آنها، یک پیش‌بینی نسبی در رابطه با آینده آن ارز دیجیتال انجام دهید. تفاوتی که میان تحلیل سنتیمنتال و فاندامنتال وجود دارد، این است که تحلیل سنتیمنتال بیشتر به شرایط کلی بازار و اخبار مرتبط و دیدگاه سایر افراد می‌پردازد.
در حالی که در تحلیل فاندامنتال، بیشتر اطلاعات مربوط به شرایط بنیادی آن پروژه و ساختارش را بررسی می‌کند. از جمله اطلاعاتی که در تحلیل سنتیمنتال به آن نیاز دارید، می‌توان به موارد زیر اشاره کرد:
- دیدگاه معامله‌گران
- شاخص‌های مختلف
- نظر افراد در شبکه‌های اجتماعی
- رفتار نهنگ‌های فعال در آن ارز دیجیتال
- و…
تحلیل آن چین
ویدیو بهترین سایت ها برای تحلیل آن چین ارزهای دیجیتال
تحلیل آن چین یکی دیگر از شیوه‌های تحلیل در بازار ارزهای دیجیتال می‌باشد. البته ممکن است این نام برایتان غریب باشد؛ چرا که در کمتر مرجعی به آن پرداخته می‌شود. با این حال در مجامع بین‌المللی و انجمن‌های تحلیل ارزهای دیجیتال، به وفور از اصول و شاخص‌های آن استفاده می‌شود.
اگر فناوری بلاک‌چین را به‌خوبی درک کرده باشید، می‌دانید که یک دفتر کل توزیع شده است و تمام افراد می‌توانند به اطلاعات آن دسترسی داشته باشند. بنابراین هرگونه تراکنش یا تغییری که در داخل این شبکه صورت گیرد، باید نودهای شبکه آن را تأیید کرده و پس از آن در داخل این دفتر ثبت می‌شود. بدین جهت است که معامله‌گران می‌توانند اطلاعات کلی این شبکه را بررسی کرده و از آن برای تحلیل استفاده نمایند.
در واقع به شیوه‌ای از تحلیل که بر مبنای اطلاعات ورودی به بلاک‌چین انجام می‌شود، آن چین گفته می‌شود. این اطلاعات می‌تواند شامل تعداد سکه‌های در گردش، نسبت سکه‌های آزاد به سکه‌های قفل شده، تعداد سرمایه‌گذاران بزرگ، تعداد توکن‌های سوخته شده، میزان آدرس‌های معتبر و… اشاره کرد. به عبارت ساده‌تر، معامله‌گران بر مبنای این اطلاعات، رفتار سهام‌داران یک ارز دیجیتال را بررسی کرده و سپس به کمک آن، پیش بینی‌هایی در رابطه با آینده آن ارز دیجیتال ارائه می‌دهند.
برای درک این موضوع بهتر است ارز دیجیتال بیت‌کوین را در نظر داشته باشید. تحلیلگرانی که بر مبنای شیوه آن چین کار میکنند، عموماً بیشتر آدرس‌های بیت‌کوین را در نظر دارند. زمانی که این آدرس‌ها نسبت به خرید بیت‌کوین‌های بیشتر اقدام کنند، ممکن است نشانه‌ای از افزایش تقاضا و صعود پیوسته باشد. یقیناً این کار می‌تواند تعداد سکه‌های در گردش را کاهش دهد که این موضوع هم موجب کم‌شدن عرضه و افزایش تقاضا می‌شود.
چنین فاکتوری یک سیگنال صعودی بسیار قدرتمند خواهد بود. مازاد بر این، اگر تعداد آدرس‌های فعال یا تعداد تراکنش‌های مرتبط با یک ارز دیجیتال، در بازه زمانی اندکی، افزایش یابد. می‌توان نتیجه گرفت که علاقه معامله‌گران به آن ارز دیجیتال بیشتر شده است. در صورتی که میزان عرضه ثابت باقی بماند، این موضوع می‌تواند نشانه‌ای از صعود باشد.
این موارد مثال‌هایی از نحوه تحلیل بر مبنای روش آن چین بود. با این وجود باید بدانید که مبنای اصلی این شیوه از تحلیل، به کمک بررسی آدرس‌ها انجام می‌شود. این شیوه بررسی هم شاخص‌های مختلفی دارد که می‌تواند روند تحلیل را ساده‌تر کند.
عوامل مؤثر بر روی تحلیل آن چین
روش تحلیل ان چین هم فاکتورها و مولفه‌های مختلفی دارد که همگی آنها می‌توانند بر روی نحوه تحلیل افراد تأثیرگذار باشند. بیشتر این عوامل، مربوط به شرایط بلاک‌چین و رفتار آدرس‌های نگهدارنده یک ارز دیجیتال است. به کمک این رفتارها نیز شاخص‌های مختلفی ایجاد شده که بررسی آنها می‌تواند مبنای تحلیل ان چین باشد. البته باید بدانید که این شیوه از تحلیل، پیچیدگی خاص خود را داشته و هر عامل، تأثیرپذیری متمایزی دارد. لذا باید برای درک بهتر آنها، آموزش‌های لازمه را طی کنید.
تعداد آدرس‌های فعال: یکی از مهم‌ترین فاکتورهایی که در تحلیل ان چین به آن دقت می‌شود، تعداد آدرس‌های فعال یک شبکه است. افزایش این آدرس‌ها یا کاهش آنها، به شیوه مستقیم تمایلات بازار را نشان می‌دهد.
موجودی آدرس‌ها: اینکه آدرس‌های یک شبکه چه میزان ارز دیجیتال مرتبط با آن را نگهداری میکنند هم موضوع دیگری است که در تحلیل ان چین به آن پرداخته می‌شود. در حقیقت هر اندازه که آدرس‌های موجود در یک شبکه، تعداد بیشتری از ارزهای دیجیتال آن را در خود نگهداری کنند، می‌توان دریافت که تقاضای کلی برای آن ارز دیجیتال افزایش پیدا کرده است. این موضوع خود یک سیگنال برای رشد قیمت است. البته در مقابل، شرایط معکوس آن هم صدق می‌کند.
نسبت MVRV: این نسبت یکی از شاخص‌های مهمی است که در تحلیل ان چین به آن پرداخته می‌شود. برای محاسبه این نسبت، قیمت آخرین ارزهای دیجیتالی که از آدرس‌های شبکه انتقال داده شده‌اند، گرفته و میانگین آنها به دست می‌آید. سپس این میانگین در تعداد کل توکن‌های در گردش شبکه ضرب می‌شود. با این کار یک رقم به دست می‌آید که ارزش واقعی بازار را نشان می‌دهد. این ارزش باید با ارزش فعلی موجود در بازار مقایسه شود. زمانی که بیشتر از ارزش واقعی بازار باشد، باید انتظار صعود در قیمت‌ها را داشته باشیم.
شاخص پوئل: در این شاخص، ارزش کل بیت کوین‌هایی که به‌تازگی استخراج و وارد شبکه شده‌اند را به‌صورت میانگین با قیمت یک سال قبل آن مقایسه می‌کنیم. این سازوکار یک محدوده به ما می‌دهد. زمانی که نمودار وارد این ناحیه شود، می‌فهمیم که بیت‌کوین کمتر از حد خود ارزش‌گذاری شده و میزان تقاضا برای آن افزایش پیدا می‌کند. اما زمانی که از این ناحیه دور شود، یعنی قیمت آن بیش از حد مشخص بوده و احتمال نزول آن وجود دارد.
صدور روزانه: صدور روزانه یکی دیگر از عوامل مؤثر در تحلیل ان چین ارز دیجیتال است. منظور از این عامل، تعداد توکن‌های جدیدی است که به‌صورت روزانه به شبکه اضافه می‌شود. این توکن‌ها ممکن است به‌عنوان پاداش به ماینرها یا استیک کنندگان داده شده باشند. هر اندازه که میزان صدور روزانه کمتر و تعداد آدرس‌های جدید بیشتر باشد، می‌توان دریافت که قیمت خود را برای یک روند صعودی آماده می‌کند.
اطلاعات لازم برای تحلیل ان چین
تحلیل ان چین در مقایسه با سایر تحلیل‌ها، پیچیدگی بیشتری دارد. دلیل این موضوع هم ناشناخته بودن آن نسبت به موارد قبلی است. در حقیقت این شیوه از تحلیل، مختص دنیای ارزهای دیجیتال است. البته بسیاری آن را مشابه اردر بوک در بازار فارکس و سهام می‌دانند؛ زیرا آنها هم چنین دیدگاهی از شرایط کلی بازار ارائه می‌دهند.
با این حال باید عنوان کنیم که ان چین به‌مراتب پیچیده‌تر و فنی‌تر است؛ چرا که شرایط کلی و رفتار کاربران یک شبکه را بررسی می‌کند که به‌عنوان مبنایی اساسی برای بررسی شرایط کلی بازار قلمداد می‌شود. برای چنین تحلیلی هم باید مجموعه‌ای از اطلاعات گردآوری شود که از جمله آنها می‌توان به موارد زیر اشاره کرد:
- تعداد آدرس‌های فعال یک شبکه
- میزان موجودی آدرس‌ها
- میزان توکن ایجاد شده جدید در طول روز
- ارزش اسمی بازار
- تعداد توکن‌های در گردش
- و…
بهترین روش تحلیل ارز دیجیتال کدام است؟
حال که با انواع روش‌های تحلیل در بازار ارزهای دیجیتال آشنا شدید، ممکن است از خود بپرسید که بهترین روش تحلیل ارز دیجیتال کدام است. در این زمینه باید عنوان کنیم که انتخاب روش معاملاتی، تماماً به شخصیت و البته شرایط افراد بستگی دارد. برای مثال ممکن است شما زمان کافی برای تحلیل احساسات و یا بنیادی نداشته باشید.
همچنین نتوانید برای مدت زمان زیادی در یک معامله مانده و منتظر رسیدن آن به تارگت‌ها باشید. در چنین حالتی است که تحلیل تکنیکال می‌تواند برای شما مناسب باشد. از طرفی دیگر، چنانچه معامله ارزهای دیجیتال صرفاً یک شغل فرعی برای شما است، به‌احتمال زیاد تحلیل بنیادی می‌تواند گزینه بهتری باشد.
چراکه بعد از انتخاب یک ارز دیجیتال و خرید آن، نیازی به بررسی‌های پیوسته و چک کردن نمودار ندارید. این موضوع باعث می‌شود تا در دراز مدت، سودهای بیشتری گرفته و زمان کمتری از دست بدهید. لذا برای انتخاب بهترین روش تحلیل ارز دیجیتال، باید قبل از هر چیزی شرایط و نیاز خود را بررسی کنید. با این حال اگر بخواهیم میزان کارایی و تأثیرگذاری تحلیل ارزهای دیجیتال را بیان کنیم، بگوییم که ترکیبی از روش‌های فوق می‌تواند اثرگذارترین حالت ممکن برای پیش‌بینی قیمت یک ارز دیجیتال باشد.
بر فرض مثال شما با تحلیل بنیادی و ان چین می‌توانید شرایط کلی یک ارز دیجیتال در چند ماه آینده را پیش‌بینی کنید. از طرفی می‌توانید به کمک تحلیل سنتیمنتال، دیدگاه سایر معامله‌گران و جامعه نسبت به آن پروژه را بررسی کنید. زمانی که این موارد در یک راستا بودند، می‌توانید به کمک تحلیل تکنیکال، بهترین نقطه ممکن برای ورود به معامله را بیابید.
چنین سازوکاری باعث می‌شود تا میزان خطا و البته ضررهای شما در این بازار، به حداقل مقدار ممکن برسد. با این حال یادگیری تمام این روش‌ها زمان‌بر بوده و اغلب افراد زمان کافی برای آن ندارند. ولی شما می‌توانید با شرکت در یک دوره آموزش تحلیل ارز دیجیتال، تمام مفاهیم پایه و لازم در این زمینه را آموخته و آماده معامله در آن باشید.
سخن آخر
بازار ارزهای دیجیتال را می‌توان به‌عنوان یک بازار نوظهور اما پرطرفدار دانست که گردش مالی زیادی دارد. در حقیقت این بازار به لطف داشتن گردش بیش از یک تریلیون دلاری خود، توانسته به یکی از جذاب‌ترین بازارها برای معامله و کسب سود بدل شود. با این حال به دست آوردن سود از آن، منوط به شناخت روش‌های تحلیل و پیش‌بینی قیمت است. ساختار این بازار و ماهیت آن باعث شده تا روش‌های مختلفی برای تحلیل در آن ایجاد شود.
با این حال اغلب افراد با انواع تحلیل ارز دیجیتال و فاکتورهای مؤثر بر روی آن آشنایی ندارند. ما در این مقاله سعی کردیم تا مروری بر روی آنها داشته و جنبه‌های مختلفش را خدمت شما عزیزان بیان کنیم. با این حال اگر هنوز سؤال یا ابهامی در این زمینه دارید، می‌توانید از طریق بخش نظرات با ما مطرح فرمایید.
سوالات متداول
انواع تحلیل در بازار ارزهای دیجیتال کدامند؟
چهار نوع تجزیه و تحلیل اصلی جهت آنالیز بازارهای مالی وجود دارد که عبارتند از: تحلیل بنیادی یا فاندامنتال، تحلیل فنی یا تکنیکال، تحلیل احساسات یا سنتیمنتال و تحلیل آنچین.
سرمایه گذاران در طول زمان به این تجربه دست یافته اند که احتمال آنکه در تحلیل نمودارهای قیمت مبتنی بر آنالیز تکنیکال بتوان در کوتاه مدت سود خوبی کسب کرد وجود دارد ولی در سرمایه گذاری های میان مدت و بلند مدت لازم است از انواع تحلیل در بازار ارزهای دیجیتال استفاده کرد یعنی به جز تحلیل تکنیکال باید روند بازار را از دیدگاه فاندامنتال نیز مورد آنالیز قرار داد.
به غیر از تحلیل های دوگانه استفاده همزمان از تحلیل احساسات و آنچین نیز، در سوددهی سرمایه گذاری با قطعیت بیشتر موثر خواهد بود.
چه اطلاعاتی برای تحلیل فاندامنتال لازم است؟
برای انجام تجزیه و تحلیل بنیادی یا فاندامنتال در بازار ارز دیجیتال، مراحل مختلفی لازم است:
- آگاهی از ارزش کل بازار یا حجم کل سرمایۀ در حال گردش ارز دیجیتال جهت بررسی های اولیه،
- درک فعالیت های بازار مالی و حجم معاملات،
- مطالعه گزارش ها و رویدادهای مالی بازار،
- بررسی ارزش کل شبکه نسبت به فعالیت‌های معامله گران،
- بررسی میزان به صرفه بودن ماینینگ ارز،
- توجه به فعالیت‌های کاربران در شبکه‌های اجتماعی،
- تحلیل نقشه‌راه و چشم انداز آینده.
چگونه می توان از تحلیل تکنیکال استفاده کرد؟
نمودارهای قیمت در بازار ارز دیجیتال با آنکه ممکن است بدون نظم به نظر برسند، ولی پترن های خاصی را دنبال میکنند. معامله گران این الگوها را از زمان های دور کشف کرده اند.
معامله گرانی که از تحلیل تکنیکال استفاده میکنند، از پترن های قیمتی برای ارزیابی حرکت جاری و پیش بینی روند آیندۀ بازار استفاده می نمایند. یکی از مسائلی که تحلیلگران با آن روبرو می باشند، تشخیص صحیح این الگوها روی نمودار است که با مطالعه و کار زیاد باید مهارت لازم را به دست آورند.
منابع
الگوریتم اثبات سهام در ویکی‌پدیا:
https://en.wikipedia.org/wiki/Proof_of_stake
الگوریتم اثبات کار در ویکی‌پدیا:
